炒股缺錢，找“頂牛貸”配資幫忙；大學生暑假學診股和炒股，請來“集金學堂”……這些頗具誘惑力的廣告騙取了很多初涉股市的投資者的信任。如今，監(jiān)管部門正加速打擊此類非法證券活動。在中國證券業(yè)協(xié)會日前發(fā)布的“非法仿冒證券公司、證券投資咨詢公司等機構(gòu)黑名單（2018年第5期）”中，股譽天下、頂牛貸、集金學堂等86家“李鬼”證券網(wǎng)站上榜。

　　按理說，非法證券網(wǎng)站沒有網(wǎng)絡交易、證券咨詢、投資顧問等正規(guī)牌照，不難鑒別。但在實際中，“李鬼”網(wǎng)站往往百般偽裝試圖蒙蔽投資者，其主要有4類欺騙形式。

　　第一，是非法投資咨詢，包括5種表現(xiàn)形式：一是以招攬會員或客戶為名，提供證券投資分析、預測或建議的方式，非法代理客戶從事證券投資理財活動。二是以保證收益、高額回報為誘餌，代客操盤，公開招攬客戶。三是假冒合法證券經(jīng)營機構(gòu)網(wǎng)站或博客，發(fā)布非法證券活動信息，招攬會員或客戶。四是使用虛構(gòu)的證券公司名稱，利用門戶網(wǎng)站的博客發(fā)布非法證券活動信息，招攬會員或客戶，提供證券投資分析、預測或建議服務，變相從事非法證券投資咨詢業(yè)務。五是以門戶網(wǎng)站、網(wǎng)站博客、QQ等為平臺，散布非法證券活動信息，提供證券投資分析、預測或建議服務，收取咨詢費、服務費。

　　第二，是非法發(fā)行證券，最常見的是首次代幣發(fā)行（英文簡稱ICO），即以區(qū)塊鏈、互聯(lián)網(wǎng)金融等虛假項目為誘餌首次發(fā)行代幣，募集比特幣、以太坊等通用數(shù)字貨幣的行為。這些ICO行為已經(jīng)與股票發(fā)行無異，有的甚至沒有項目書，本質(zhì)上是一種借用數(shù)字符號的自融游戲，風險性極大。很多非法代幣游離于國家法律之外，涉嫌洗錢、非法外匯交易等。

　　第三，是非法證券交易，例如，此前曝光的老虎證券、積木股票等，非法接入海外資本市場，號稱開立美股、歐洲股市等賬戶，實際上是充當海外正規(guī)券商的“二傳手”，非法賺取中間傭金。

　　第四，還有部分未取得相關證券期貨業(yè)務資質(zhì)的機構(gòu)發(fā)布證券期貨產(chǎn)品廣告。這些廣告本質(zhì)上就是非法薦股、虛假發(fā)行“原始股”、非法配資等非法證券活動。

　　投資者識別非法證券活動可以“四看”：一是看業(yè)務資質(zhì)。證券行業(yè)是特許經(jīng)營行業(yè)，開展證券業(yè)務需要經(jīng)中國證監(jiān)會批準，取得相應業(yè)務資格。二是看營銷方式。開展證券業(yè)務活動，要遵守證券法律法規(guī)有關投資者適當性管理的要求，合法的證券經(jīng)營機構(gòu)在進行業(yè)務宣傳推介時，一般會采用謹慎用語，不會夸大宣傳、虛假宣傳，同時還會按要求充分揭示業(yè)務風險。相反，不法分子大多利用投資者“一夜暴富”或急于扭虧的心理，較多采用夸張、煽動或吸引眼球的宣傳用語。三是看匯款賬號。一般來說，非法證券網(wǎng)站為騙取投資者錢財，通常會采取各種推銷手段，如打折、優(yōu)惠、頻繁催款、制造緊迫感等方式，催促投資者盡快將資金打入其控制的銀行賬戶。合法證券經(jīng)營機構(gòu)只能以公司名義對外開展業(yè)務，也只能以公司的名義開立銀行賬戶，不會用個人賬戶或非本機構(gòu)賬戶進行收款。投資者在匯款環(huán)節(jié)應當格外謹慎，如果收款賬戶為個人賬戶或與該機構(gòu)名稱不符，投資者一定不要向其匯款。四是看互聯(lián)網(wǎng)地址。非法證券網(wǎng)站的網(wǎng)址往往采用無特殊意義的字母和數(shù)字構(gòu)成，或在合法證券經(jīng)營機構(gòu)網(wǎng)址的基礎上變換或增加字母和數(shù)字。

　　“四看”之后，投資者若想繼續(xù)確認一家公司或人員是否具備證券業(yè)務資格，可通過登錄中國證券業(yè)協(xié)會、中國基金協(xié)會官方網(wǎng)站，搜索非法證券業(yè)務名單查詢。需要特別指出的是，這些“李鬼”名單由權(quán)威監(jiān)管部門定期發(fā)布，并持續(xù)更新，投資者可定期關注，提高風險識別能力。

　　（責任編輯：王擎宇）